伯利兹 · FSC · 受监管离岸
伯利兹外汇牌照（FSC，Securities Industry Act 2021）
伯利兹长期为经纪商所熟知，但旧的“外汇交易”（trading in foreign exchange）类别属于 IFSC 时代。自 2023 年 12 月起，外汇和差价合约交易商依据《2021 年证券业法》向金融服务委员会注册，并须具备真实的实质，且资本须存放于伯利兹。
更新于 · Forex License 研究团队 · 我们的研究方法
是的，伯利兹为外汇和差价合约经纪商发牌，途径是依据《2021 年证券业法》向 FSC 注册，并须有常驻的 CEO 和合规官，且资本存放于伯利兹。
简而言之伯利兹通过金融服务委员会（Financial Services Commission，FSC）依据《2021 年证券业法》（Securities Industry Act 2021）进行的注册来监管外汇和差价合约经纪商，该法及其 2023 年条例自 2023 年 12 月 15 日起生效。经纪商以自营或代理身份注册从事证券交易；根据该法，差价合约和货币期权属于证券。CEO 和合规官必须常驻伯利兹，监管资本必须存放于伯利兹。
关键信息
| 监管机构 | 伯利兹金融服务委员会（FSC） |
|---|---|
| 牌照 | 证券业法注册：以自营身份（做市商）或代理身份从事证券交易 |
| 法律依据 | 《2021 年证券业法》（Securities Industry Act 2021，Act No. 46 of 2021）；《2023 年证券业条例》（Securities Industry Regulations 2023）；《2023 年金融服务委员会法》（Financial Services Commission Act 2023） |
| 主体类型 | 依据伯利兹法律设立的公司 |
| 一般周期 | 通常 3–6 个月；无公布的服务标准 |
| 资本要求 | 有：按业务类别分级（自营交易要求最高），须始终以伯利兹元资产形式存放于伯利兹 |
| 税务 | 适用伯利兹营业税和经济实质规则；请向伯利兹税务顾问确认当前的税务处理 |
| 认可度 | 中等：为业界所熟知；该制度自 2023 年起已现代化 |
| 客户市场 | 国际客户；无护照通行权；从境外招揽伯利兹居民也视为在伯利兹开展业务 |
| 欧盟护照 | 否 |
| 我们的服务 | 可通过合作伙伴按需办理 |
以上为仅供比较的参考信息，于所示日期审核。要求会变化且取决于您的架构；决策前请向监管机构及当地律师确认。
监管机构原文
“The FSC is vested with the responsibility and power to register and regulate securities activities in and from within Belize… For an entity to be considered for registration, a complete application must be submitted, and the requirements set under the FCS’s Fit and Proper Criteria, SIA, Securities Industry Regulations 2023, and Economic Substance Act must be met.”
概述
伯利兹金融服务委员会（FSC）（前身为 IFSC）现依据《2021 年证券业法》（Securities Industry Act 2021，SIA）监管证券业务。该法附表一将差价合约和货币期权列为证券，因此外汇和差价合约经纪商需注册以自营身份从事证券交易（做市）或以代理身份从事证券交易。
伯利兹要求真实的本地存在：常驻的首席执行官和合规官、拥有带薪员工的营业场所，以及存放于伯利兹的监管资本。这使其比旧有声誉所显示的更为严格，也更可信。
从 IFSC 时代到《证券业法》
多年来，伯利兹经纪商持有的是“外汇交易”（trading in foreign exchange）或衍生品类别的 IFSC 牌照。该框架现已被取代：
- 《2021 年证券业法》（Securities Industry Act 2021）于 2021 年 11 月在政府公报上公布；
- 《2023 年金融服务委员会法》（Financial Services Commission Act 2023）取代了《IFSC 法》；
- 《2023 年证券业条例》（Securities Industry Regulations 2023）及该法的核心部分于 2023 年 12 月 15 日生效，并为新纳入注册范围的公司设有过渡期。
如果服务商仍在销售“伯利兹外汇交易牌照”，请询问其具体依据哪部法规和哪个类别。
外汇和差价合约经纪商需要哪个类别
SIA 附表一列举的证券包括任何货币的期权、差价合约，以及与证券交易相关的外汇合约。因此，经纪商需注册：
- 以自营身份从事证券交易，如果其作为客户交易的对手方（做市）；或
- 以代理身份从事证券交易，如果其将订单传递给交易对手。
类别决定资本等级：自营交易要求最高，代理交易较低，安排或咨询最低。
实质：在伯利兹的人员和场所
2023 年条例要求首席执行官（管理负责人）和合规官在 FSC 注册并常驻伯利兹；其职责不得转授。该法将营业场所定义为公司雇用员工并支付薪酬的场所，并适用《经济实质法》（Economic Substance Act）。重大职能只能外包给持牌管理代理。
资本与保险
监管资本按业务类别分级，必须以伯利兹元资产形式存放于伯利兹，并在注册获批前存入经授权的银行、托管机构或存管机构。资本与流动性要求一并受到持续监控。公司还需要职业责任险、董事及高管责任险、营业中断险和忠诚险，并每年审查。我们会在方案建议书中列出您所属类别的金额，而不公布会变动的数字。
申请流程（分步说明）
设立伯利兹公司
申请人必须依据伯利兹法律设立。
任命常驻高管并设立场所
聘用或任命常驻的首席执行官和合规官，并设立拥有带薪员工的营业场所。
开设 LicenSys 账户
申请通过 FSC 的 LicenSys 平台在线提交，登录采用双重验证。
准备申请
填写规定的申请表，附上各项政策、风险与内部控制、执行与托管安排、商业计划书及个人问卷。
提交并回答问题
连同申请费一并提交，并回应 FSC 的补充要求。
存入监管资本
在获批前将所需资本存入伯利兹经授权的银行或托管机构。
注册及审计师
缴纳注册费，领取电子证书及条件，并任命一名经 FSC 认可的审计师。
通常需要的文件
- 附有监督、内部控制和风险管理政策的申请表
- 执行、结算和托管安排
- 附职位说明的组织架构图
- 良好存续证明及公司章程大纲和细则
- 财务报表及责任保险证明
- 在其他司法管辖区持有的注册详情
- 三年商业计划书
- 每位持有人、董事和高管的个人问卷
- 首席执行官和合规官的注册表格
参考时间表
| 阶段 | 通常耗时 |
|---|---|
| 公司、常驻高管及场所 | 1–2 个月 |
| 申请材料 | 3–6 周 |
| FSC 审核及问询 | 2–4 个月（无公布标准） |
| 资本存入及获批 | 2–4 周 |
实体与人员
- 首席执行官（管理负责人）须在 FSC 注册并常驻伯利兹
- 合规官须在 FSC 注册并常驻伯利兹
- 在伯利兹设有雇用员工并支付薪酬的营业场所
- 《经济实质法》（Economic Substance Act）的要求
- 重大职能只能外包给持牌管理代理
持续义务
- 在财年结束后 120 天内提交经审计的年度财务报表
- 在 30 天内提交季度中期财务报表
- 监管资本和流动性计算，以及年度风险和资本披露
- 通过 LicenSys 提交 FSC 申报表和反洗钱/反恐融资问卷；在 12 月 31 日前续期
- 客户资金隔离与对账；保险保障每年审查
优势
- 真正的现代证券法规，涵盖差价合约
- 通过 LicenSys 在线申报
- 为经纪商和供应商所熟知
- 英语普通法司法管辖区
劣势
- 需要常驻 CEO 和合规官
- 资本必须存放于伯利兹
- 季度和年度报告
- 旧制度遗留的声誉参差不齐
与其他选择的比较
| 选项 | 外汇牌照？ | 通常时间 | 本地实质 | 认可度 | 最适合 |
|---|---|---|---|---|---|
| 伯利兹 FSC（SIA 2021） | 是 | 3–6 个月 | 高：常驻 CEO 和合规官 | 中等 | 希望取得加勒比地区牌照的经纪商 |
| 塞舌尔 FSA | 是 | 3–6 个月 | 高：常驻董事和高管 | 中等 | 国际零售经纪商 |
| 瓦努阿图 VFSC | 是 | 3–6 个月 | 中等 | 中等偏低 | 专注亚太地区的经纪商 |
| 圣文森特和格林纳丁斯商业公司 | 否 | 数天（在取得境外牌照后） | 低 | 不是牌照 | 已在其他地区持牌的集团 |
适合您，如果您……
- 能够为在伯利兹的真实办公室提供资金和人员
- 希望采用涵盖差价合约的现代证券法规
- 能够接受在本地存放监管资本
- 偏好英语普通法司法管辖区
可能不适合您，如果您……
- 希望获得无本地人员的代名或现成牌照
- 需要欧盟或英国护照通行权
- 无法在伯利兹存放资本
- 期望报告负担较轻
如何核实牌照或注册
使用 FSC 的 LicenSys 公开查询：按名称或牌照编号筛选，即可查看注册信息及其状态。
同时请查阅 FSC 的警告通知，其中列出了虚假宣称获得伯利兹授权的公司。
近期变化
2021 年 11 月：《证券业法》在政府公报上公布。2023 年 5 月：《2023 年金融服务委员会法》取代了《IFSC 法》。2023 年 12 月 15 日：《2023 年证券业条例》及该法的核心部分生效。2024 年：上诉改由 FSC 上诉小组（FSC Appeal Panel）处理。2026 年 5 月：FSC 的一项修订引入了数字资产牌照。CFATF 于 2025 年 1 月发布了对伯利兹的第四轮评估。
常见问题
伯利兹还有“外汇牌照”吗？
目前的途径是依据《2021 年证券业法》向 FSC 注册，类别为以自营或代理身份从事证券交易。旧的“外汇交易”（trading in foreign exchange）类别源自 IFSC 时代。
《证券业法》涵盖差价合约吗？
是的。该法附表一将差价合约和货币期权列为证券。
现货外汇是否涵盖在内？
该法仅在外汇合约与证券交易相关时才将其涵盖在内。请就您的具体产品组合的处理方式向 FSC 和伯利兹律师确认。
高管必须居住在伯利兹吗？
是的。首席执行官（管理负责人）和合规官必须在 FSC 注册并常驻伯利兹，且其职责不得转授。
资本必须存放在哪里？
存放于伯利兹，以伯利兹元资产形式，在注册获批前存入经授权的银行或托管机构，并始终维持。
外国公司可以申请吗？
申请人必须是依据伯利兹法律设立的公司。
如何申请？
通过 FSC 的 LicenSys 平台在线申请，使用规定的申请表，并附上各项政策、商业计划书、个人问卷和证明文件。
需要多长时间？
FSC 未公布服务标准。包括本地筹备和资本存入在内，典型项目需要三到六个月。
需要提交哪些报告？
在 30 天内提交季度中期财务报表，在财年结束后 120 天内提交经审计的年度报表，并通过 LicenSys 提交监管资本计算和反洗钱/反恐融资问卷。
可以外包运营吗？
重大职能只能外包给持牌管理代理，并须通知 FSC。
何时续期？
注册须在每年 12 月 31 日前通过 LicenSys 续期。
伯利兹还是塞舌尔？
两者都是有真实实质规则的受认可离岸牌照。伯利兹要求常驻 CEO 且资本存放于本地；塞舌尔要求一名常驻董事和两名常驻高管。请在我们的比较表中对比二者。
官方来源
我们参考的一手资料。规则会变化，请始终向监管机构确认最新要求。
- 伯利兹金融服务委员会：证券 belizefsc.org.bz
- Securities Industry Act 2021（Act No. 46 of 2021） belizefsc.org.bz
- Securities Industry Regulations 2023（S.I. 139 of 2023） belizefsc.org.bz
- 2023 年 SIA 生效令（S.I. 138 of 2023） belizefsc.org.bz
- 伯利兹 FSC：证券业务类别 belizefsc.org.bz
- 伯利兹 FSC：LicenSys 公开查询 licensys.belizefsc.org.bz
- 伯利兹 FSC：警告通知 belizefsc.org.bz